Colmant, BrunoVandrepol, Charles-HenriCharles-HenriVandrepol2025-05-142025-05-142025-05-142017https://hdl.handle.net/2078.2/5242Les marchés financiers ont indéniablement été marqués par des changements au cours des dernières décennies. Les acteurs du monde financier n’effectuent aujourd’hui pas de la même façon leurs ordres qu’il y a de cela cinquante ans, et ceci pourra probablement être répété endéans la même période de temps dans le futur. Les marchés se sont adaptés, se sont transformés, ont progressé. Victor Hugo, dans son livre « Les Misérables », a écrit : « le progrès est le mode de l’homme ». Les investisseurs ont ainsi évolué dans leur manière de réaliser des transactions, et les avancées technologiques ont permis de révolutionner les marchés financiers. De par ces changements, un sujet en particulier attire aujourd’hui tous les regards : les algorithmes de trading. Cependant, le trading algorithmique peut paraître abstrait pour la plupart de personnes. A travers ce mémoire, nous allons démystifier les principales questions entourant ce sujet. En particulier, nous aborderons la problématique suivant deux sous-questions. Premièrement, nous analyserons en quoi la venue d’algorithmes de trading peut être vue comme une nécessité. Ensuite, nous rechercherons pourquoi nous pouvons parler de (r)évolution en matière de trading. Nos recherches démontreront que d’une part, le trading algorithmique améliore la qualité et l’efficacité des marchés financiers en réduisant les coûts de transactions, en augmentant la liquidité et en exécutant les ordres de la meilleure façon possible. D’un autre côté, ils permettent à certains acteurs de marchés de profiter du système, entraînant un impact négatif les marchés financiers.TradingAlgorithmesMarchés Financierstext::thesis::master thesisthesis:11141